国内千亿私(sī)募巨(jù)头景林资产在美(měi)股市(shì)场的最新持仓曝(pù)光了！

　　景林资产的海外子公司景林资产(chǎn)管(guǎn)理香港公司（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日前向美国(guó)证交会提交了截至2023年一季度末(mò)的美股持仓数据，其持仓市值(zhí)17.29亿美(měi)元（约合(hé)人民币120.31亿元），较去年(nián)底有大幅增(zēng)长。

　　今(jīn)年一(yī)季度，景林香港公司猛加仓(cāng)新东(dōng)方、微软、东(dōng)南亚网(wǎng)约车和送餐平台(tái)Grab等，新进(jìn)了英(yīng)伟达、谷歌、爱(ài)奇艺、好(hǎo)未来等；拼多多在一季度末位列景林美(měi)股第一大重仓股(gǔ)，持股市值远大于其他公(gōng)司，但是(shì)遭到减持。

　　基金君从渠(qú)道获悉景林资产的最新(xīn)观点，其表(biǎo)示看好教育行业龙头公司，同时积极布局美股一些AI公司。

　　景林美股持仓17.29亿美元(yuán)

　　拼(pīn)多多为第(dì)一大重仓股弄死一只蜘蛛有啥后果，打死一只蜘蛛会引来很多蜘蛛吗trong>

　　根据(jù)美国证券交易委员会（SEC）披露的最新13F文件(jiàn)，截止(zhǐ)今年(nián)3月(yuè)31日，景林香港公司（香港）公司在(zài)美股持有28只证券(quàn)，合计持仓市(shì)值(zhí)达到(dào)17.29亿(yì)美(měi)元（约合人民币120.31亿元(yuán)），较(jiào)去年底的16.3亿美元大幅增加。（基金君在此说明一下，13F披(pī)露的是景林海外(wài)主体(tǐ)的美股持仓，不包含境内(nèi)主(zhǔ)体及(jí)产品的美(měi)股头寸。）

　　其中，景(jǐng)林香港(gǎng)公(gōng)司在美股的前十大重(zhòng)仓股，合计持有(yǒu)市(shì)值(zhí)为13.47亿美元(yuán)，大概占其美股持仓(cāng)总市(shì)值的(de)77.89％，集中(zhōng)度相对比较高。

　　具体来(lái)看，其(qí)前十大重仓股分别是拼多(duō)多、新东方、网易、美国外卖(mài)平(píng)台Doordash、脸书母公(gōng)司(sī)Meta、中通快递、英伟达(dá)、微(wēi)软(ruǎn)、BOSS直聘、360数科，其中(zhōng)前6名(míng)持仓市值都超过了(le)1亿美(měi)元(yuán)。

　　拼多(duō)多仍(réng)然(rán)是景林的第(dì)一大美股持仓(cāng)标的(de)，持(chí)有市值达(dá)到3.22亿美元，远高于其他(tā)重仓股(gǔ)，但是今年(nián)一季度减持了(le)133.95万(wàn)股，持股数量降至423.91万股。

　　从股价走势来看，拼多(duō)多从去年10月(yuè)末开始触(chù)底反弹，今年1月下旬一(yī)度(dù)涨至106.38美元/股的位置(zhì)，到3月(yuè)末又跌至75.9美(měi)元/股，景林此前连(lián)续(xù)多个季(jì)度对拼多多越跌越买，如今可(kě)能是分(fēn)享到了(le)反(fǎn)弹行情、在一季(jì)度获(huò)利(lì)了结一部分。

　　猛加仓教育股

　　新东(dōng)方在今年(nián)一季度末跃升(shēng)为景林香港(gǎng)公司(sī)弄死一只蜘蛛有啥后果，打死一只蜘蛛会引来很多蜘蛛吗的(de)美股(gǔ)第二大持仓，持有430.07万股，较上一季(jì)度末猛加仓368.75万股，期末持股市值(zhí)达到1.66亿美(měi)元。从股价表(biǎo)现来看，新(xīn)东方(fāng)今年1月从33.63美元/股一(yī)度(dù)涨至46.63美元(yuán)/股的位置(zhì)，一(yī)季度整体区(qū)间震(zhèn)荡比(bǐ)较大(dà)，景林(lín)在积(jī)极(jí)加仓可见其看好(hǎo)。新东方最(zuì)新报收37.77美元/股，总市值为64亿(yì)美(měi)元，

　　同时(shí)，景(jǐng)林香(xiāng)港(gǎng)公司(sī)还(hái)加仓了好未来，今年一季度新进224.55万股，期末持股市值(zhí)达到1439.37万美元(yuán)。但好未来的股(gǔ)价今年(nián)以来走势也比较(jiào)波折，年初一度涨至9.68美元/股(gǔ)，最(zuì)新报收6美元(yuán)/股，最新总市值仅(jǐn)为(wèi)39亿美元。

　　基金君也从(cóng)渠道获悉了景林资产对教育行业的最新(xīn)观点，其认为，从(cóng)全(quán)行业(yè)来看，不(bù)同年龄层的用户对“教育”的需(xū)求依然旺盛，除了(le)应试(shì)，还(hái)包(bāo)括开(kāi)拓眼界(jiè)、增(zēng)长知(zhī)识、潜力挖掘、提(tí)升综合能力等。目前行业(yè)政(zhèng)策环境趋于(yú)稳定，但(dàn)过程中很(hěn)多公司退出离开，使得行业竞(jìng)争格(gé)局趋缓，对于存(cún)量公(gōng)司有利。

　　从行业龙头(tóu)公司来看，景林资产表示(shì)，凭借(jiè)多年(nián)积(jī)累的口碑和公信力，品牌(pái)的护城(chéng)河依然很深(shēn)。个别头部企业(yè)在K9学科之(zhī)外(wài)的教育领域(yù)业(yè)务基(jī)础扎实，原(yuán)有的留学等业务恢复增(zēng)长，同时素质教(jiào)育、直播电(diàn)商业务等(děng)新业务成为新(xīn)的增长驱动力。且公(gōng)司(sī)的利润和现金流稳(wěn)中转好(hǎo)，同(tóng)时(shí)账上资(zī)金充足(zú)，当时的估值下(xià)有(yǒu)足够的(de)安(ān)全边际(jì)。在过(guò)去(qù)几个季度的财报(bào)中，可以看到相关积极信号。另外，公司核心团队具备韧性，在逆(nì)境中(zhōng)保持乐(lè)观，经历过动荡后依(yī)然拥有较(jiào)强的(de)组织(zhī)凝聚力，且(qiě)在持(chí)续吸引优秀的人才。

　　“会持续密切跟踪相(xiāng)关公司的基本面(miàn)变化(huà)，同时也要留意估值过(guò)热、政(zhèng)策(cè)导向、社会整体环(huán)弄死一只蜘蛛有啥后果，打死一只蜘蛛会引来很多蜘蛛吗境变化等因素带来的风险。”景林资产称(chēng)。

　　买进多家科技巨头

　　值得注意的是，景(jǐng)林(lín)香港公司在(zài)今年一(yī)季度加仓(cāng)了(le)多家科技巨头，包括(kuò)英伟(wěi)达、微软、谷歌等。

　　比如景林新进英(yīng)伟达(dá)32.53万股，期末持股市值为9036.41万美元，位列第七大重仓股；同(tóng)时加仓微软(ruǎn)23.31万股，持股(gǔ)数量(liàng)升至28.13万股(gǔ)，期末持股市值为8109.88万(wàn)美元；还新进谷歌51.86万股，持有市值为(wèi)5379.44万美(měi)元。

　　从股价走势来(lái)看，英伟(wěi)达年(nián)初以来从(cóng)140美元/股附近一(yī)路上涨，最新(xīn)收盘(pán)报283.4美元/股，实(shí)现了翻(fān)倍。

　　同时，微软(ruǎn)也(yě)从(cóng)年初最低的218.8美(měi)元(yuán)/股的位置，涨到(dào)了最(zuì)新(xīn)报收(shōu)308.97美元/股，尽管(guǎn)中间波动也比较大，但总体(tǐ)表现(xiàn)也不错。

　　基(jī)金君从渠道获悉(xī)的观点，可能是景林布局这些科技(jì)巨头的原因。

　　景林资产非常(cháng)看好AI人工(gōng)智能领域(yù)，其表示，AI是移(yí)动互联网之(zhī)后最(zuì)重(zhòng)要(yào)的(de)技术革命之一，在短期，AI的突(tū)破和应(yīng)用带来无(wú)限(xiàn)遐想，变革已经到来。

　　但其也认为(wèi)，A股(gǔ)相关公司真正拥有相(xiāng)关核心竞争(zhēng)力的(de)公司不多(duō)，且(qiě)估值已经不便宜了，蕴(yùn)含了一定风险(xiǎn)与(yǔ)不确定性，需要谨慎筛(shāi)选(xuǎn)与(yǔ)客观评估。更倾向(xiàng)于(yú)在美股持(chí)有一些真正(zhèng)掌握了核心技术(shù)，且能转换成未来收益的(de)企业(yè)。比如(rú)AI的(de)应用可(kě)以为办(bàn)公软件带来实质(zhì)效率的明显提(tí)升，从而影响未来(lái)的(de)市场份额、营(yíng)收与利润。

　　景林(lín)加仓阿里、特斯拉(lā)

　　减持脸书、贝(bèi)壳(ké)

　　从增减持方面(miàn)来看，在(zài)今年一季度，景林香港(gǎng)公(gōng)司在(zài)美股积极(jí)加仓，新买进(jìn)5家(jiā)上市公司的股票，包括英伟达、谷歌、爱奇艺、好(hǎo)未来、在线旅游公司Booking。

　　同时加仓了9家上市公司，包括新(xīn)东方(fāng)、网易、Doordash、中(zhōng)通快递、微(wēi)软、Grab、阿里(lǐ)巴巴等。

　　比如(rú)其增持较多(duō)的是东南(nán)亚网约(yuē)车和送餐平(píng)台Grab，增加了697.2万股，总共(gòng)持仓(cāng)达(dá)到1936.12万股(gǔ)，期末持仓市值(zhí)为5827.72万美(měi)元；同时加仓(cāng)了美国外卖(mài)平(píng)台Doordash，持股增(zēng)至229.08万(wàn)股(gǔ)，持有市值为1.46亿美(měi)元。

　　另外，景林也增持了(le)阿(ā)里(lǐ)巴(bā)巴(bā)，增加34.04万股，期末持股升至39.73万股，持股市值为(wèi)4060.05万美(měi)元。

　　景林还(hái)增持了新能源车龙头特斯(sī)拉，加仓1.17万股，期末持股数量增至2.12万股，持股市值仅为439.82万(wàn)美元(yuán)。

　　但是景林在今年一季(jì)度(dù)减(jiǎn)持了脸(liǎn)书(shū)、BOSS直聘(pìn)、贝壳、满帮集(jí)团等(děng)8家公司；同(tóng)时(shí)清仓(cāng)了(le)金沙集(jí)团、台积(jī)电、SPDR生物科(kē)技(jì)股指数ETF、晶(jīng)科(kē)能源(yuán)、京东等多只美(měi)股持仓标的。

　　最后，基金君整理了景(jǐng)林今年一(yī)季度末的美股持仓数据，可以看看(kàn)。